主要行业
点击进入可选择细分行业
【免责条款】
1. 用户直接或通过各类方式间接使用慧博投研资讯所提供的服务和数据的行为,都将被视作已无条件接受本声明所涉全部内容;若用户对本声明的任何条款有异议,请停止使用慧博投研资讯所提供的全部服务。
2. 用户需知,研报资料由网友上传,所有权归上传网友所有,慧博投研资讯仅提供存放服务,慧博投研资讯不保证资料内容的合法性、正确性、完整性、真实性或品质;
3. 任何单位或个人若认为慧博投研资讯所提供内容可能存在侵犯第三人著作权的情形,应该及时向慧博投研资讯提出书面权利通知,并提供身份证明、权属证明及详细侵权情况证明。慧博投研资讯将遵循"版权保护投诉指引"处理该信息内容;
4.本条款是本站免责条款的附则,其他更多内容详见本站底部《免责声明》;
事件:公司发布2023年业绩快报和24Q1业绩预告。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】公司2023年实现营收109.0亿元,同比+28.5%;实现归母净利润6.1亿元,同比+58.9%。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)公司24Q1预计实现归母净利润1.9~2.0亿元,同比+49.7%~57.5%。
点评:
车端业务稳健发展,第三曲线贡献增量,公司2023年营收同比增长。公司2023年乘用车新能源业务快速增长,市场份额持续提高;商用车业务稳健增长,跑赢行业增速;同时第三曲线数字与能源热管理业务快速增长,重要订单落地。三项业务均贡献增量,带动公司2023年业绩增长。公司2023年实现营收109.0亿元,同比+28.5%。
降本增效改革持续推进,公司业绩稳健增长。公司各经营体围绕“变革创新、降本增效、开源创收、数据讲话”全面深化变革,深入推进“承包经营,利润提成”管理考核机制,降本增效成效显著。公司2023年实现归母净利润6.1亿元,同比+58.9%。24Q1预计实现归母净利润1.9~2.0亿元,同比+49.7%~57.5%;预计实现扣非净利润1.6~1.8亿元,同比+45.0%~58.6%。
海外工厂陆续投产,提升属地制造能力。公司进一步推进新能源热管理业务的全球属地化制造基地建设,公司有序推进墨西哥工厂、欧洲波兰工厂等规划建设,可就近配套客户,提升竞争力。同时在海外工厂盈利方面,公司因具备较丰富的全球管理经验,24Q1公司的北美区域已实现整体盈利。
盈利预测与投资评级:我们预测公司2023-2025年归母净利润为6.1亿元、8.5亿元、11.5亿元,对应EPS分别为0.74、1.03、1.40元,对应PE分别为24倍、17倍和12倍。维持“买入”评级。
风险因素:原材料价格波动风险;汇率波动风险;海外工厂进展不及预期
为了完善报告评分体系,请在看完报告后理性打个分,以便我们以后为您展示更优质的报告。
您也可以对自己点评与评分的报告在“我的云笔记”里进行复盘管理,方便您的研究与思考,培养良好的思维习惯。
正在加载,请稍候...