东方证券-电力设备及新能源行业周报：我国可再生能源装机首超煤电，可再生能源绿电实现绿证全覆盖-230810

　　核心观点

　　我国可再生能源装机超过煤电。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】国家能源局7月31日发布的数据显示，截至6月底我国可再生能源装机达到13.22亿千瓦，历史性超过煤电，约占我国总装机的48.8%。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）光伏98.7%！2023年6月全国新能源并网消纳情况发布。8月1日，2023年6月全国新能源并网消纳情况发布，6月光伏发电利用率达到98.7%、风电97.7%。发改委下发2023年各省可再生能源配额。8月3日，国家发展改革委办公厅国家能源局综合司联合发布通知：2023年各省（自治区、直辖市）可再生能源电力消纳责任权重要求全国非水电发电量不低于1.6万亿千瓦时，2024年不低于1.83万亿千瓦时。工信部：1-6月光伏组件产量超204GW。1－6月全国晶硅组件产量超过204GW，同比增长65%；出口达到108GW，同比增长37.3%。

　　三部委：对全国风电实现绿证核发全覆盖。8月3日，三部委联合发布通知：对全国风电、太阳能发电、常规水电、生物质发电、地热能发电、海洋能发电等已建档立卡的可再生能源发电项目所生产的全部电量核发绿证，实现绿证核发全覆盖。

　　新增22.99GW！国家能源局公布上半年风电建设和运行情况。上半年，全国风电新增并网容量2299万千瓦，其中陆上风电2189万千瓦，海上风电110万千瓦。内蒙古：推进沙戈荒风光大基地，多措施解决消纳。7月31日，内蒙古自治区第十四届人民代表大会常务委员会通过条例：加快推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地建设，采取措施以新能源带动新工业，提升新能源就地消纳能力。本周（7月31日-8月4日）风电整机采购开标总计1889MW，风电机组招标总计17640.3MW；风电塔筒采购开标300MW，风电塔筒招标总计700MW。

　　 7月份，制造业采购经理指数（PMI）为49.3%，比上月上升0.3个百分点，制造业景气水平持续改善。

　　投资建议与投资标的

　　光伏板块后续看好两条主线。主线一：产业链景气度反转受益环节。一体化组件：关注隆基绿能(601012，未评级)、晶科能源(688223，未评级)、晶澳科技(002459，未评级)、天合光能(688599，未评级)；N型产业链：关注晶科能源(688223，未评级)、爱旭股份(600732，增持)、钧达股份(002865，未评级)、福立旺(688678，未评级)、帝科股份(300842，未评级)、福斯特(603806，未评级)、福莱特(601865，未评级)；硅片龙头：关注TCL中环(002129，未评级)；光伏玻璃：关注福莱特(601865，未评级)、亚玛顿(002623，未评级)、耀皮玻璃(600819，未评级)。逆变器：关注昱能科技(688348，买入)、禾迈股份(688032，买入)、德业股份(605117，未评级)；主线二：新技术从0到1的机会。钙钛矿：关注宝馨科技(002514，未评级)、京山轻机(000821，未评级)、捷佳伟创(300724，未评级)、迈为股份(300751，未评级)；电镀铜：关注东威科技(688700，未评级)、海源复材(002529，未评级)、广信材料(300537，未评级)、飞凯材料(300398，未评级)；硅胶全贴合：关注锦富技术(300128，未评级)。

　　风电板块：建议关注中游零部件进入修复成长环节振江股份(603507，未评级)、恒润股份(603985，未评级)、金雷股份(300443，未评级)，海风成长性相关度高与抗通缩表现较强的海缆与塔筒管桩环节东方电缆(603606，未评级)、大金重工(002487，未评级)、海力风电(301155，未评级)、天顺风能(002531，未评级)、起帆电缆(605222，买入)。

　　风险提示

　　光伏行业增长不及预期；风电行业增长不及预期；工控行业增长不及预期。