国元证券-通信行业周报：GPU迭代速度加快，星舰第四次试飞成功-240609

　　市场整体行情及通信细分板块行情回顾

　　周行情：本周（2024.06.03-2024.06.07）上证综指回调1.15%，深证成指回调1.16%，创业板回调1.33%。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】本周申万通信回调2.46%。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）考虑通信行业的高景气度延续，AI、5.5G及卫星通信持续推动行业发展，我们给予通信行业“推荐”评级。

　　细分行业方面：本周（2024.06.03-2024.06.07）通信板块三级子行业中，通信网络设备及器件上涨幅度最高，涨幅为0.12%，其他通信设备回调幅度最高，跌幅为9.56%，本周各细分板块主要呈回调趋势。

　　个股方面：本周（2024.06.03-2024.06.07）通信板块涨幅板块分析方面，特发信息（ 12.78%）、中际旭创（ 6.05%）、新易盛（5.06%）涨幅分列前三。

　　英伟达官宣NVIDIA下代AI芯片Rubin，并称将于5年内在中国台湾建设大型设计中心

　　在2024年的COMPUTEX大会上，英伟达CEO黄仁勋宣布了下一代人工智能（AI）芯片架构Rubin。

　　根据黄仁勋介绍，2025年将推出Blackwell Ultra产品，2026年推出第一代Rubin产品，2027年将推出Rubin Ultra。

　　其中Rubin架构将首次支持8层HBM4高带宽存储，而其升级版Rubin Ultra将支持12层HBM4。

　　Rubin平台的另一大亮点是其与代号“Vera”的CPU的结合，VeraCPU将与Rubin GPU一同推出，形成Vera Rubin超级芯片，有望取代现有的Grace Hopper超级芯片。

　　除了内存和CPU的升级，Rubin平台还将搭载新一代NVLink 6Switch，提供高达3600 GB/s的连接速度，以及高达1600 GB/s的CX9 SuperNIC组件，确保数据传输的高效性。

　　黄仁勋表示，英伟达承诺将以“一年一代”的节奏推出新的AI芯片，相比此前两年一代的更新频率更快，这也凸显英伟达力求在竞争激烈的AI芯片市场保持领先地位。

　　英伟达CEO黄仁勋6月3日晚间宴请员工时表示，未来5年要在中国台湾设立大型设计中心，至少会雇用1000名工程师，同时也在寻找很大的场地，支持建设总部，但具体地址还未说明。（信息来源：C114通信网）

　　建议关注方向：算力产业链、卫星互联网

　　推荐标的：

　　算力：中际旭创（300308.SZ）；新易盛（300502.SZ）；源杰科技（ 688498.SH ）；沪电股份（ 002463.SZ ）；工业富联（601138.SH）

　　卫星通信：海格通信（002465.SZ）；富士达（835640.BJ）；中国电信（601728.SH）；臻镭科技（688270.SH）；复旦微电（688385.SH）；

　　设备商：中兴通讯（ 000063.SZ ）；半导体耗材：鼎龙股份（300054.SZ）。

　　风险提示：

　　国际政治环境不确定性风险、市场需求不及预期风险。