太平洋证券-2023年9月金股组合-230831

　　9月金股基本面逻辑：

　　新能源——宁德时代（300750.SZ）全球锂电池龙头，市占率及盈利能力向上，新技术和海外市场带来弹性及空间。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】

　　医药生物——阳光诺和（688621.SH）一致性评价及带量采购共振，中国高端仿制药及改良型新药有较大发展空间；公司是国内领先的药物“临床前+临床”综合服务供应商，战略布局CDMO业务，实现“CRO+CDMO”一体化协同发展；研发技术成果转化即将进入收获期，权益分成将于2023年开始兑现；多肽类市场前景广阔，公司前瞻布局多肽类肽创新药研发，自主立项的创新药项目进入一期临床阶段。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）

　　汽车——拓普集团（601689.SH）特斯拉产业链重点标的，海外工厂布局完善充分受益于特斯拉销量全球增长，另外公司人形机器人进展快速。

　　纺织服装——华利集团（300979.SZ）短期品牌客户库存去化接近尾声且优质制造龙头处于低估值区间，重视左侧布局；中长期看老客份额提升+新客拓展+产能提升带来高成长。

　　机械设备——步科股份（688160.SH）中报业绩短期承压，主要系研发费用投入较高，持续研发费用投入将使得公司更好地聚焦机器人等行业。移动机器人优势显著：根据行业数据，公司在移动机器人AGV/AMR市场具有较高的市场占有率。未来移动机器人有望作为复合机器人的移动底盘而放大销售体量。人形机器人有望贡献新增量：步科股份面向人形机器人领域推出了第三代无框力矩电机产品，不断加强在机器人行业不同领域的布局。

　　传媒互联网——恺英网络（002517.SZ）公司23H1业绩整体超预期，公司传统优势品类游戏基础稳固，同时创新品类进入发力期有望给公司带来第二成长曲线。年内重点关注《石器时代：觉醒》定档10月26日，以及盗墓、斗罗IP新游版号落地。

　　基础化工——永和股份（605020.SH）制冷剂实施配额的相关政策即将落地，未来行业将逐步进入健康发展；含氟高分子聚合物下半年有望给公司带来业绩增厚，其中5000吨含氟己酮有望在9月份投产，FEP、PTFE等产能负荷有望提升。

　　石油石化——德石股份（301158.SZ）公司募投项目扩大螺杆钻具产能50%，将使得公司成为国内最大螺杆钻具生产商；公司募投项目扩大井口产能一倍；受益页岩油气水平井开发数量增长，行业需求有望成倍增长。

　　农林牧渔——唐人神（002567.SZ）弹性佳的养殖二线龙头，成本优势明显，出栏增速快，有望受益于新周期释放弹性。

　　食品饮料——泸州老窖（000568.SZ）国窖深度全国化空间广阔，高度低度齐头并进。中档酒复兴朝百亿目标迈进，腰部产品放量支撑，看好老窖渠道能力领先叠加高增长的确定性。